Google, seperti yang diketahui banyak peneliti dengan baik, lebih dari sekadar mesin pencari — ini adalah barometer opini publik dan keadaan dunia yang sangat komprehensif pada waktu tertentu. Dengan menggunakan Google Trends, yang melacak frekuensi istilah pencarian tertentu dimasukkan ke dalam Google dari waktu ke waktu, para ilmuwan telah menemukan pola musiman, misalnya, dalam mencari informasi tentang penyakit mental dan mendeteksi hubungan antara perilaku pencarian dan PDB suatu negara.
Konten terkait
- Bagaimana Hormon Stres berdampak pada Perilaku Investor
Sejumlah orang juga memiliki ide untuk menggunakan tren ini untuk mencoba mencapai keinginan yang lebih mendasar: menghasilkan uang. Beberapa penelitian dalam beberapa tahun terakhir telah melihat berapa kali investor mencari nama dan simbol saham tertentu dan menciptakan strategi investasi yang relatif sukses berdasarkan data ini.
Sebuah studi baru yang diterbitkan hari ini di Scientific Reports oleh tim peneliti Inggris, memanfaatkan data Google Trends untuk menghasilkan strategi investasi dengan cara yang lebih bernuansa. Alih-alih melihat frekuensi pencarian nama-nama saham atau perusahaan, mereka menganalisis beragam 98 kata yang umum digunakan — mulai dari "pengangguran" hingga "perkawinan" hingga "mobil" hingga "air" - dan simulasi strategi investasi berdasarkan pada minggu ke minggu perubahan dalam frekuensi masing-masing kata ini sebagai istilah pencarian oleh pengguna internet Amerika.
Daftar 98 kata yang digunakan dalam penelitian ini, dari yang paling efektif dalam memprediksi penurunan pasar (utang) hingga paling tidak efektif (dering). (Gambar melalui Laporan Ilmiah / Preis et. Al.) Perubahan frekuensi dari beberapa kata ini, ternyata, adalah prediktor yang sangat berguna tentang apakah pasar secara keseluruhan — dalam hal ini, Dow Jones Industrial Average — akan turun atau naik (Dow adalah indeks luas umumnya dianggap sebagai tolok ukur kinerja keseluruhan pasar saham AS).
Strateginya relatif mudah: Sistem melacak apakah kata seperti "hutang" meningkat dalam frekuensi pencarian atau penurunan frekuensi pencarian dari satu minggu ke yang berikutnya. Jika istilah itu tiba-tiba dicari jauh lebih jarang, simulasi investasi membeli semua saham Dow pada Senin pertama sesudahnya, kemudian menjual semua saham satu minggu kemudian, pada dasarnya bertaruh bahwa pasar keseluruhan akan naik nilainya.
Jika istilah seperti "utang" tiba-tiba dicari lebih sering, simulasi melakukan yang sebaliknya: Ia membeli posisi "pendek" di Dow, menjual semua sahamnya pada Senin pertama dan kemudian membelinya semua seminggu kemudian. Konsep posisi "pendek" seperti ini mungkin agak membingungkan bagi sebagian orang, tetapi hal dasar yang perlu diingat adalah bahwa itu adalah kebalikan dari membeli saham secara konvensional — jika Anda memiliki posisi "pendek", Anda menghasilkan uang ketika harga saham turun, dan kehilangan uang saat naik. Jadi untuk jangka waktu tertentu, sistem memperkirakan bahwa pencarian yang lebih sering berarti pasar secara keseluruhan akan menurun, dan pencarian yang lebih jarang berarti akan naik.
Selama periode waktu yang dipelajari (2004-2011), membuat pilihan investasi berdasarkan beberapa kata-kata ini secara khusus akan menghasilkan keuntungan keseluruhan beberapa kali lebih tinggi daripada strategi investasi konservatif dengan hanya membeli dan memegang saham Dow untuk keseluruhan waktu. Misalnya, mendasarkan strategi hanya pada frekuensi pencarian kata "hutang, " yang ternyata merupakan satu-satunya istilah yang paling menguntungkan dalam penelitian ini, akan menghasilkan keuntungan sebesar 326% selama tujuh tahun belajar — dibandingkan dengan laba hanya 16% jika Anda memiliki semua saham Dow selama seluruh periode.
Jadi jika Anda secara sistematis membeli posisi "pendek" di pasar setiap kali kata "utang" tiba-tiba mulai dicari lebih sering, Anda akan menghasilkan banyak uang selama tujuh tahun belajar. Tapi bagaimana dengan kata lain? Sistem mensimulasikan bagaimana strategi ini akan dilakukan untuk masing-masing 98 kata yang dipilih, yang tercantum dalam bagan di sebelah kanan dari yang paling berguna dalam memprediksi pergerakan pasar (utang) ke yang paling tidak berguna (cincin). Seperti yang terlihat dalam grafik, untuk beberapa istilah ini frekuensi yang kami ketik di Google tampaknya berfungsi sebagai sistem peringatan dini yang sangat efektif untuk penurunan di pasar.
Penurunan pasar saham biasanya mencerminkan kepercayaan keseluruhan investor bahwa, pada waktu tertentu, lebih baik menjual saham daripada membelinya, dan mereka sering terjadi secara tiba-tiba, ketika investor bergerak dalam kawanan ke posisi baru — jadi para peneliti berspekulasi bahwa naik di Frekuensi istilah dalam pencarian menyampaikan perasaan yang baru muncul tentang pasar, sebelum diungkapkan melalui transaksi aktual. Semua pencarian ini mungkin juga mencerminkan banyak investor dalam fase pengumpulan informasi, mencari tahu sebanyak mungkin tentang industri atau saham sebelum menjualnya.
Bahkan di luar strategi investasi praktis yang dapat dihasilkan oleh jenis analisis ini, sekadar melihat melalui kata-kata memberikan jendela yang mencolok — dan seringkali membingungkan — ke dalam jiwa kolektif Amerika. Tampaknya jelas mengapa peningkatan tiba-tiba dalam jumlah orang yang mencari kata "utang" mungkin menandakan perasaan negatif keseluruhan tentang pasar, dan kemungkinan akan mendahului penurunan nilai saham, dan mengapa "kesenangan" bisa mendahului kenaikan di pasar. Tapi mengapa pencarian kata "warna" dan "restoran" memprediksi penurunan hampir sama akuratnya dengan "utang"? Mengapa "tenaga kerja" dan "kereta api" juga memprediksi kenaikan pasar saham?
